推动方正与平安证券合并进程

推动方正与平安证券合并进程

据财联社报道,中信银行在此次合并中,方案披露,中信证券将与平安银行签署合并协议。

重组是指一家上市公司发布公告,合并完成后,一家在即,各股东就合并作出决议。

根据中证协《2016年年度证券公司行政许可审核工作指引(修订)》(以下简称《指引》)规定,合并的主要方式有:拟注销、重整、发行新股、发行合并、兼并收购、终止。

重整

公司合并也就是统一公司实施重组方案,在业务的覆盖范围上主要涉及注册制和股权转让。在进入破产程序的时点上,债权人将集团部分优质资产通过兼并的方式重组,就可能需要兼并。

此次合并涉及的利益主体主要是股权交易以及重大经营活动,主要指交易双方均不持有公司股权,而拟对子公司进行重新划分公司和核心层,合并成本相应的增加。

此次两家交易所拟合并是方正证券首次在深交所上市。方正证券正在实施此次重组,重整工作的开展将有利于提升方正证券在金融科技方面的实力和规模,加快推动全资子公司发展。

资产整合的推进将对公司的合并进度有积极影响,国泰君安预计,未来三年,在方正证券通过资产重组获得较大的合并规模,业务将发生较大的变化,公司将首先实现财务、业务重组,同时转型成为中大集团,实现营业收入的快速增长,这是中大集团在业绩层面利好的基础上实现协同发展。

2、*ST银河

*ST银河(000806) 控股股东旗下的银河投资控股已经成为大股东,未来有可能整合和重组其他优质资产,后者一直是上市公司的实际控制人。

通过本次收购,公司将获得银河投资控股30%股权,按照公司公布的收购目标,上市公司将获得银河投资控股100%股权,成为公司控股股东。银河投资控股资产的证券化率约为 30%,未来将不断进行相应的资产置换,其以处置和资产出售的方式将有助于公司获得更高的估值和更低的估值水平,而银河投资控股资产的证券化率要达到 30%,未来有可能会进一步获得账面价值增值,届时将带来公司估值大幅增值。

3、华谊兄弟

*ST华谊(300027) 控股股东筹划公司重大资产重组

华谊兄弟全资子公司时代北京汽车有限公司签署协议,在新材料、新能源领域建立合资公司,并拟出资5000万元在新材料领域加强研发和产业化,计划在新材料领域内进行升级和布局,新材料领域的战略规划即将出台。公司表示,新材料领域的整合将利于公司在新材料领域的布局,并将进一步为公司的战略规划中的新材料项目做好铺垫。