2023年股票最有潜力的板块：发展前景可观的行业值得关注

政策,政策落地好,政策落地不利,短期呈现出紧平衡的态势,使得政策落地后,市场将继续向上,走出最近几年的较强走势。我们认为政策落地后,市场的估值或会得到修复,建议关注低估值、绩优、优质龙头股,并把握行业回调带来的机会。

估值,处于历史低位,目前接近历史估值底部,在行业最近的一次牛市中,估值仍然偏低,能持续盈利增长,在政策落地的背景下,估值将在周期中维持低位。

基本面,政策的落地导致短期内有望出现供给瓶颈,从目前的情况来看,供给的不足并不会导致经济出现明显的改善,整体经济存在明显的改善,未来要坚定信心,对行业的长期发展持长期乐观的态度。

政策面,政策面能否出台,经济复苏的信号是主导市场的主要因素,政策对经济的影响力是不可忽视的。有关政策的落实,都是政策需要关注的重要因素。

我们认为未来市场面临的“政策不确定性”的局面会逐渐消失,市场中的“政策预期”,可能会出现一定程度的趋同性,市场也将迎来新的平衡,在当前中美政策错位的情况下,可能会趋近于理性。

第三,大类资产表现来看,近一个月以来,债券整体跑赢、股票,但指数表现不佳。尤其是在近期外资频繁流出后,随着资金流出,这个板块的估值已经开始慢慢回调。

由于中美政策“不友好”,全球股市中的“涨得比较少”,而美国股市由于受疫情等因素影响,短期表现较弱,一些具有估值优势的资产表现良好,但一些具有绝对收益优势的资产,尤其是一些潜在的消费和服务类资产,由于通胀和预期的提升,表现明显落后于债券和股票。

因此,这里“看空”一些估值处于低位的股票,但是看空的难度可能会增大一些。

对冲基金:中国的股票基金占比较大

对冲基金经理解读中国的股票市场中,有观点认为中国的股票市场“涨得多”,而不是“跌得多”。对冲基金管理者在全球范围内“看空”中国股票市场,有观点认为中国的股票市场“跌得多”。

对冲基金认为,如果中国的股票市场“涨得很少”,那么看空的难度可能会增大一些。

对冲基金解释说,中国的股票市场中,股票表现出相对高位。